Wedbush: Deze twee aandelen leiden de AI-Rally in 2025
In het kort:
Wedbush noemt Palantir (PLTR) en Salesforce (CRM) als koplopers in AI-monetisatie in 2025: Beide bedrijven zijn volgens Wedbush goed gepositioneerd om te profiteren van de toenemende IT-budgetten gericht op AI-toepassingen.
Palantir blinkt uit door sterke cijfers en groei, ondanks hoge waarderingen: Het bedrijf behaalde 30% omzetgroei en een waarde van $4,6 miljard netto cash in Q3 2024, maar wordt bekritiseerd voor zijn extreem hoge waardering van 65x de omzet.
Salesforce’s Agentforce 2.0 als groeimotor voor AI-gebaseerde automatisering: Met het oog op de toekomst biedt Salesforce oplossingen die klanten helpen kosten te verlagen en productiviteit te verhogen.
Wedbush-analisten, onder leiding van Daniel Ives, voorspellen dat Palantir (NASDAQ:PLTR) en Salesforce (NYSE:CRM) bepalend zullen zijn in de AI-revolutie in 2025. De groeiende investeringen in kunstmatige intelligentie door ondernemingen zullen een steeds groter deel van IT-budgetten innemen, wat kansen biedt voor bedrijven die AI toepassen en monetariseren. Dit meldt Wedbush in een recent rapport dat deze week uitkwam, in dit artikel duik ik kort met je in deze twee veelbelovende aandelen!
Palantir: “De Messi van AI” met indrukwekkende cijfers
Palantir wordt door Wedbush gezien als een potentiële "volgende Oracle" dankzij zijn focus op enterprise-ready AI-oplossingen. Het leidende product AIP (Artificial Intelligence Platform) heeft de weg vrijgemaakt voor bredere adoptie binnen diverse sectoren. Enkele kerncijfers van Palantir:
Omzetgroei: In Q3 2024 groeide de omzet met 30% op jaarbasis, inclusief een indrukwekkende 54% groei in de Amerikaanse commerciële sector.
De omzetgroei van Palantir:
Financiële positie: Het bedrijf beschikt over $4,6 miljard aan netto cash en geen schulden.
Aandelenprestatie: Palantir-aandelen stegen met meer dan 380% in 2024.
Toch is er kritiek. Volgens Julian Lin, analist bij "Best Of Breed Growth Stocks", is de waardering van Palantir zorgwekkend. Met een koers-omzetverhouding van 65x en een P/E nog vele malen groten wordt het aandeel als extreem duur beschouwd, zelfs bij optimistische groeiscenario's.
De FWD P/E ratio van Palantir:
Extreem optimistische aannames zijn er nu wel aanwezig, zelfs als Palantir zijn omzet in zowel 2025 als 2026 met 100% zou verdubbelen, zou het aandeel nog steeds tegen 16x de omzet van $11,2 miljard worden verhandeld. Dit is uitzonderlijk hoog, zelfs voor een snelgroeiend techbedrijf.
De FWD P/S ratio van Palantir:
“Ondanks de sterke groei en winstgevendheid is de huidige waardering onhoudbaar,”
aldus Lin.
Ik zou wel durven te stellen dat de leiding van Palantir het bedrijf positioneert als de "winnaar in een alles-of-niets landschap" voor AI. Deze zelfverzekerdheid lijkt gerechtvaardigd gezien de cijfers, maar roept ook vragen op over de risico’s van dergelijke waarderingen, waarbij het essentieel is dat Palantir geen fouten maakt.
Salesforce: AI-automatisering via Agentforce 2.0
Salesforce, een gevestigde naam in cloud computing, heeft volgens Wedbush ook een sterke positie om te profiteren van de AI-markt. Het bedrijf richt zich op de integratie van AI in bedrijfsprocessen via zijn platform Agentforce 2.0. Hiermee wil Salesforce bedrijven helpen kosten te verlagen en automatisering te verhogen door middel van AI-agenten die menselijke handelingen nabootsen.
De verwachte stijging van de totale CRM markt:
Salesforce domineert de CRM-markt met een marktaandeel van 21,7% in 2023, aanzienlijk meer dan concurrenten zoals Microsoft, Oracle en SAP. Met een verwachte jaarlijkse marktgroei van 13% is Salesforce goed gepositioneerd om zijn leidende positie te behouden.
Kerncijfers Q3 2024:
Omzet: $9,4 miljard (+8% YoY).
De omzetgroei van Salesforce:
Brutomarge: 78% (tegenover 75% een jaar eerder).
De brutomarge ontwikkeling van Salesforce:
Jaar-op-jaar groei brutowinst: +12%.
De stijging in brutomarge, ondanks een afnemende omzetgroei, onderstreept Salesforce’s operationele efficiëntie en schaalvoordelen.
Wedbush-verwachting: Salesforce-aandelen kunnen met $80 stijgen in de komende 12 tot 18 maanden.
Strategische focus: Agentforce 2.0 belooft betrouwbaardere AI-systemen met ingebouwde veiligheidslagen, wat de deur opent naar een nieuw tijdperk van digitale arbeid.
Volgens Wedbush zal de adoptie van AI blijven versnellen, aangedreven door toenemende IT-uitgaven en verbeterde technologieën. Palantir en Salesforce worden de analisten van Wedbush gezien als leiders in deze sector door hun vermogen om AI te vertalen naar concrete bedrijfsoplossingen.
Hoewel Palantir al indrukwekkende groei heeft laten zien, is de waardering een punt van discussie. Salesforce, daarentegen, biedt wat meer stabiliteit en een duidelijke visie op hoe AI de bedrijfsvoering kan transformeren. Beide aandelen blijven de komende jaren zeker het volgen waard!
Comments