Dit is het favoriete AI-aandeel van Goldman Sachs voor 2024
In het kort:
Dit bedrijf is door Goldman Sachs uitgeroepen tot favoriet AI-aandeel vanwege de groeiende vraag naar datacenters voor AI-toepassingen.
Het bedrijf profiteert van zijn wereldwijde aanwezigheid en kan inspelen op de toenemende vraag naar digitale infrastructuur, vooral in opkomende markten.
Hoewel de toekomst er veelbelovend uitziet, zijn er risico's zoals stijgende energiekosten en toenemende concurrentie in de datacentersector.
Goldman Sachs heeft Digital Realty Trust uitgeroepen tot zijn favoriete AI-aandeel voor het vierde kwartaal van 2024. De belangrijkste reden? De aanhoudende vraag naar datacenters die kunstmatige intelligentie ondersteunen. In een markt waarin de race om AI steeds heviger wordt, positioneert Digital Realty zich als een cruciale speler in de infrastructuur die kunstmatige intelligentie mogelijk maakt. In dit artikel vertellen we je er alles over.
Digital Realty Trust, ook wel DRT genoemd, is een van de grootste spelers in de wereld van datacenters. Maar wat zijn dat precies, en waarom zijn ze zo belangrijk in onze moderne digitale wereld? Simpel gezegd zijn datacenters de fysieke locaties waar gegevens worden opgeslagen en verwerkt. Ze vormen de ruggengraat van veel van de online diensten die we dagelijks gebruiken, zoals cloudopslag, videostreaming en dus ook kunstmatige intelligentie. Bedrijven zoals Amazon, Google en Microsoft zijn sterk afhankelijk van deze datacenters om hun enorme hoeveelheden data te beheren. Digital Realty Trust is dus een bedrijf dat deze cruciale infrastructuur aanbiedt aan deze grote bedrijven.
Waarom Goldman Sachs kiest voor Digital Realty Trust
De afgelopen jaren is de vraag naar datacenters enorm gestegen, en een belangrijke drijvende kracht achter deze groei is de opkomst van AI. AI-modellen vereisen ontzettend veel rekenkracht en opslagcapaciteit, wat betekent dat bedrijven hun IT-infrastructuur flink moeten opschalen om deze technologieën te kunnen ondersteunen. James Schneider, een analist bij Goldman Sachs, wees erop dat de vraag naar AI-gerelateerde datacenters momenteel explosief groeit, vooral door de 'hyperscalers' zoals Amazon, Google en Microsoft. Deze techreuzen hebben gigantische datacentercapaciteit nodig om hun AI-modellen te trainen en te onderhouden, en daar komt Digital Realty Trust om de hoek kijken.
En wat maakt specifiek DLR dan zo aantrekkelijk? Allereerst is het bedrijf wereldwijd actief, met datacenters verspreid over zowel Noord-Amerika, Europa, Azië en Zuid-Amerika. Dit betekent dat het bedrijf niet alleen afhankelijk is van de Amerikaanse markt, maar ook volop kan profiteren van de vraag naar digitale infrastructuur in andere delen van de wereld, waar de digitale transformatie in volle gang is.
Zoals je hieronder kunt zien, stijgt de wereldwijde vraag naar datacentercapaciteit exponentieel. Van nog slechts 17.500 MW in 2019 zal de vraag naar verwachting stijgen tot maar liefst 83.600 MW in 2028. Deze gigantische toename laat zien dat bedrijven steeds meer investeren in datacenters om te voldoen aan de eisen van AI en cloud computing. Tegelijkertijd daalt het aantal beschikbare datacenters wereldwijd. Dit zorgt ervoor dat bedrijven zoals Digital Realty Trust, die kunnen voorzien in de groeiende behoefte, hun diensten tegen hogere prijzen kunnen aanbieden.
Een van de grootste voordelen van Digital Realty Trust is hun schaalbaarheid. Op de grafiek hieronder kun je duidelijk zien hoe Digital Realty Trust wereldwijd opereert en klanten kan bedienen in belangrijke economische centra. De locatie van hun datacenters in wereldsteden zoals Londen, Frankfurt en Singapore stelt bedrijven in staat om snel toegang te krijgen tot hoogwaardige IT-infrastructuur. Dit is een belangrijke factor in een tijd waarin bedrijven hun digitale transformatie versnellen.
Door datacenters in verschillende regio's te hebben, kan Digital Realty ook profiteren van opkomende markten waar de vraag naar datacenters nog maar net begint toe te nemen. Vooral in Azië en Zuid-Amerika wordt verwacht dat de vraag naar digitale infrastructuur de komende jaren sterk zal groeien, en Digital Realty Trust is goed gepositioneerd om van deze trend te profiteren.
Schneider, de analist bij Goldman Sachs, heeft aangegeven dat de vraag naar AI-gedreven datacenters in de komende jaren alleen maar zal toenemen. Dit wordt bevestigd door de enorme boekingen die Digital Realty in 2024 heeft gerealiseerd: maar liefst $417 miljoen aan nieuwe deals in de eerste helft van het jaar. Dit markeert het vierde opeenvolgende kwartaal waarin het bedrijf boekingen had van meer dan $50 miljoen voor datacentercapaciteit. Met de steeds toenemende vraag naar grote capaciteitsblokken, zijn de vooruitzichten voor Digital Realty dus waarschijnlijk erg gunstig.
De groeiende vraag naar AI en de noodzaak voor hyperscalers om hun IT-infrastructuur op te schalen, creëert een markt waarin bedrijven zoals Digital Realty Trust vaak kunnen floreren. En met een wereldwijd platform dat bedrijven de mogelijkheid biedt om snel en efficiënt hun capaciteit te schalen, blijft Digital Realty een cruciale speler in deze snelgroeiende industrie.
Vooruitzichten en risico's van Digital Realty Trust
De vooruitzichten van Digital Realty Trust zijn zonder meer veelbelovend, maar zoals altijd zit er ook een keerzijde aan de medaille. Hoewel het bedrijf momenteel profiteert van de enorme vraag naar datacenters, is het niet zonder uitdagingen. James Schneider is positief over het aandeel, maar hij wijst ook op een aantal zaken waar beleggers scherp op moeten letten.
Digital Realty heeft in 2024 al een sterke prestatie op de beurs geleverd, met een stijging van maar liefst 20% in de koers. Dit is grotendeels te danken aan de groeiende vraag naar datacenters, vooral vanuit de AI-sector. Hyperscalers zoals Amazon, Microsoft en Google, die de ruggengraat vormen van cloud computing en AI, blijven miljarden investeren in hun digitale infrastructuur. Hierdoor hebben bedrijven zoals Digital Realty veel wind in de zeilen.
Maar deze groei brengt ook torenhoge verwachtingen met zich mee. Als het bedrijf zijn cijfers presenteert voor het volgende kwartaal, zullen beleggers vooral letten op de ontwikkelingen rond het verhuren van datacenters en de prijsstijgingen. De vraag is of Digital Realty in staat zal zijn om deze sterke groei vol te houden, nu de markt voor datacenters steeds concurrerender wordt.
Een belangrijk risico dat op de loer ligt, is de toenemende concurrentie in de datacentersector. Steeds meer bedrijven zien het potentieel van deze markt en proberen een deel van de koek te bemachtigen. Daarnaast stijgen de kosten voor energie en bouwmaterialen, wat een aanzienlijke impact kan hebben op de winstmarges van Digital Realty. Datacenters verbruiken enorme hoeveelheden stroom om de servers te laten draaien en te koelen, en stijgende energiekosten kunnen de winstmarges van bedrijven als Digital Realty onder druk zetten.
Toch blijft de rol van datacenters op de lange termijn waarschijnlijk verzekerd volgens Schneider. Ze vormen immers de basis van de digitale wereld, of het nu gaat om AI, cloud computing of andere opkomende technologieën. De opslag en verwerking van data zullen altijd nodig zijn, en datacenters blijven essentieel om die infrastructuur te ondersteunen.
De toekomst van Digital Realty ziet er daarom ook op het eerste gezicht rooskleurig uit, vooral gezien de enorme vraag naar datacenters in de AI-sector. Maar met die groei komen ook grote verwachtingen en uitdagingen. De toenemende concurrentie, stijgende kosten en mogelijke technologische veranderingen vormen risico's waar beleggers rekening mee moeten houden. Toch lijkt het erop dat Digital Realty goed gepositioneerd is om van de groeiende digitalisering van de wereld te profiteren, mits het bedrijf in staat blijft om zich aan te passen aan de veranderende markt en de groeiende vraag naar efficiënte en krachtige datacenters.
Comments